我們繼續來關注中小企業融資問題。在我們目前的金融環境下，要想增加緩解中小企業的資金壓力，就必須調動商業銀行的積極性。可是，出于風險和收益的考慮，商業銀行往往更愿意把錢借給大企業，而對中小企業敬而遠之。現在看來，只有幫助商業銀行分散化解貸款風險，解除后顧之憂，才能真正促使它們降低門檻，向中小企業敞開大門。今天我們就先來看一下，一些地方在這方面的新舉措。

    江蘇由政府出資對中小企業貸款存在的風險進行補償取得明顯效果

    汪云鋒在江蘇宜興市經營一家生產玩具的公司，由于產品定位是中低端產品，價格便宜，在歐美的大賣場非常受中產階層的歡迎，盡管周圍一些公司的訂單在減少，但是汪云鋒的訂單卻在增加。

    無錫市一壺九進出口有限公司總經理汪云鋒：“第一季度，比去年同期應該是翻一番，我們今年的計劃，比如說去年我們也是算一個出口型小企業，我們去年兩百萬美金左右，我們今年爭取要四百萬美金左右，翻一番，那么做到四百萬五百萬美金的基礎，你如果沒有銀行的支持，不大可能。”

    汪云鋒告訴我們，公司平時只有80多名工人，年銷售收入也只有200萬美元，根本無法籌措這些急需的資金，他也曾嘗試到大的商業銀行尋求貸款支持，但是這些銀行根本不理會他這樣的小公司。

    汪云鋒：“那么我們中小企業，首先一個我們廠房都是租的，沒什么固定資產，那么作為我們DIY玩具來講，我們的設備，也不需要太多設備，就算有很多小設備，都是相對來講比較廉價的，所以說到銀行那邊去貸款的話，這個是我們非常欠缺的，非常欠缺的。”

    那么無錫市到底有多少家企業面臨汪云峰這樣的資金困難呢？今年一月份，無錫市經貿委針對金融危機對中小企業的影響，特別是他們面臨的困難，發放了1500份調查問卷，進行了摸底調查。

    無錫市經貿委主任闕信芳：“我們這千戶問卷的內容，主要是三大方面，企業在想什么，企業在盼什么，企業希望政府做什么，其中有個題目，就是當前制約經濟發展的最大的瓶頸是什么？我看了一下，有76.8%的企業提出，現在最大的問題還是中小企業貸款難，擔保難的問題。”

    在無錫市經貿委，闕信芳主任告訴我們，無錫市登記在冊的企業有6萬多家，但是大企業卻只有50多家，剩下的都屬于中小企業。這些企業涉及紡織、機械加工、冶金和電子信息等產業，而且大多是勞動密集型、沒有多少技術含量的中小企業。

    闕信芳：“它的經濟的總量，大約占我們整個全市總量的70%左右，它安排的就業工人，大約在80%以上，從中小企業的數量跟整個我們企業的總數來比，它的比重要達到99%以上。”

    無錫市有6萬家中小企業，但是每年能夠獲得銀行信貸支持的不過幾千家企業，而小企業的貸款余額更低，只占到全部貸款余額的16%。中小企業由于規模比較小，自身條件相對較弱，而且抗風險能力也不強，所以銀行在給中小企業發放貸款的時候，要求的條件和審查的程序就要高的多，而能夠符合條件的中小企業就少的可憐。

    無錫市金融工作辦公室副主任侯海峰：“那再加上有些中小企業，運營不規范，有惡意逃退這個銀行債務的這種風險比較大，就造成了進一步加重了銀行慎貸、拒貸的這個心理。”

    侯海峰告訴我們，從去年開始，無錫市政府聯合無錫市銀監局出臺了許多增加中小企業融資的政策，其中一項政策措施就是通過市場化的手段，利用政府設立的獎勵基金，引導商業銀行加大對中小企業的信貸投放量。

    侯海峰：“我們是去年四季度，我們市財政拿出，專門拿出一個億，用于這個加大投入，支持企業加大投入，引導這個信貸投放，那么這個主要的使用方向上，一個是其中有四千萬，是用來對這個銀行進行考核獎勵。”

    據了解，無錫市這一億元的財政補貼，除了對銀行新增貸款進行考核獎勵外，剩下的6000萬元，其中3000萬元用于對擔保公司進行補貼，另外3000萬元用于設立一個再擔保公司，解決中小企業擔保難的問題。

    侯海峰：“我介紹的就是屬于我們市一級層面的，那在省里面，國家它都還有相應的一些補貼一些方面的政策，比方說我們省里面，對這個小企業貸款，按照新增額的一定的比例，給予這個補償，那么對于擔保公司，也給予補貼，也是按照新增額一定的比例，進行補貼。”

    風險補償 三方共贏

    在江蘇，由政府出資對中小企業貸款存在的風險進行補償，取得了明顯效果。節目里那位小企業主汪云鋒，現在已經和江蘇農業合作銀行建立了聯系，并且通過中國出口保險公司為自己的出口產品投了保險，憑著出口保險合同，他就能在銀行獲得抵押貸款。那么，作為貸款方的銀行，它們又是如何看待風險補償的作用？我們再到福建省去看看。

    在福建省銀監局我們了解到，今年福建省專門出臺了針對小企業貸款的風險補償辦法，對于成立小企業專營機構的銀行，政府部門將給予一定比例的風險補償資金。

    中國銀監會福建銀監局副局長黃邦鋒：“就是在原有貸款，去年年底貸款基礎上，那么新增了超過5%以上的部分，那么按照貸款新增了的千分之八，給風險補償，這個措施，我們覺得這個力度還是挺大的。”

    黃邦鋒認為，在當前市場經濟的環境下，就必須按照市場經濟的規則去辦事。銀行給中小企業貸款風險大、成本高，那么通過政府的一部分風險補償資金，可以彌補銀行在中小企業貸款中的損失。

    福州市商業銀行總行副行長舒平：“這個政策出臺以后，我們可以很好的利用這個國家給的這樣一種政策，這個監管部門給的這樣一種政策，更好的把它體現在對小企業的服務上，增加我們業務的這個競爭能力。”

    福州市商業銀行是一家地方性銀行，跟四大國有銀行相比，只能算是一家小銀行，所以這家銀行的信貸業務大都是針對中小企業，目前中小企業的貸款余額比例，已經超過80%以上。副行長舒平告訴我們，這種補償機制之下，就會激勵銀行不斷創新，來增加對小企業的貸款量。

    舒平：“那么我們算一下賬，也就相當于給了我們一個什么空間？換算成利率的話，大概是按基準利率上浮，或者是下浮15%，這樣一個空間，那么直觀來說的話，就是增加銀行的盈利，可以增加銀行的盈利。”

    舒平給我們算了一筆帳，假如今年他們銀行的小企業貸款增加一億元的話，那么就可以拿到政府的風險補償資金76萬元，如果按照去年小企業貸款8.8億元的增量來計算的話，就可以拿到近700萬元的補償。這對于各家銀行來說還是具有很大的吸引力。前不久，工商銀行(4.48,-0.05,-1.10%)福建省分行就在全省各個城市設立了專門的小企業專營機構，專門辦理中小企業貸款。

    中國工商銀行福建省分行副行長劉丹：“我們在全省率先成立了42家小企業金融機構，在8個二級分行，我們成立了小企業金融服務中心，專門辦理小企業金融服務，(今年)我們的小企業貸款的目標，是要力爭70億元以上。”

    在激勵政策的吸引下，很多銀行開始調整放貸條件，福州市商業銀行專門針對小企業貸款，開發出一種全新的企業信用評級制度，通過基層分支機構就可以完成貸款的整個流程，這樣不僅節約了人工成本，而且還加快了審批的時間，企業可以在很短的時間拿到貸款。

    舒平：“通過這個授權的調整，那也大大的方便了這個小企業的貸款人，這個提高了效率。按照我們目前的操作，快的大概要三天，從接觸到放貸三天時間，三天時間就可以完成。”

    福州捷泰機電有限公司是一家生產汽車零配件的小企業，公司當初剛成立時，只有20多名工人，年銷售收入也不過幾百萬元。去年底，公司接到一家跨國企業的訂單，然而就在要簽合同的時候，卻遇到了資金缺口。

    福州捷泰機電有限公司總經理黃欽芳：“而且這個客戶是500強客戶，是非常不容易能夠跨進去的，這個門檻是非常高的，通過我們公司各方面的努力，如果因為資金沒有到位，我們等于說這一切都已經算是白費掉了。”

    黃欽芳告訴我們，當時她也曾經到國有商業銀行尋求貸款支持，但是都被拒絕了。

    黃欽芳：“當時因為我們小型企業，剛注冊(資本)也沒多少，沒有自己的廠房跟土地，所以在市大銀行的門檻，是跨不過去的，一談你沒有土地廠房，貸款的事情就先擱著吧，以后有政策再說吧，就沒有機會。”

    正在這個時候，福州市商業銀行推出了新的貸款抵押方式，按照福州市銀行的打分制，黃欽芳的公司獲得了較高的信用等級，那么就可以通過對生產設備的抵押來獲得貸款。

    黃欽芳：“當時商業銀行，剛剛它有這個設備抵押的這個項目，可以做評分制，那當時我們當然是喜出望外，能夠得到了這個的保障，當時就跟商業銀行去談，后來這個項目就下來了，這筆資金進來，我們增加了營業額，差不多將近在，就是年營業額將近在800萬到1000萬之間。”

    我們從中國銀監會了解到，目前重慶、福建、安徽、浙江、江蘇等十幾個省市都已經出臺了中小企業貸款風險補償機制，而這些地方大多處在經濟相對發達的沿海和中部省份。

    中國銀監會銀行監督一部主任楊家才：“因為他這個補償是由當地的政府它的財力所決定的，所以說有的財力雄厚拿出來多，有的財力差拿出來少，然后各地的話，也都是根據自己的實際，他也是量力而行，我有多少資金就拿出多少出來，主要是這個補償風險差額之后，來調動銀行對中小企業放貸的積極性。”
如何從根本上解中小企業融資難問題？

    風險補償機制由政府出錢，銀行出力，企業受益，最終還是會拉動地方經濟發展，實現三方共贏。但是，和眾多中小企業巨大的資金缺口比起來，地方政府的財力畢竟有限，不可能所有的貸款風險都完全靠政府來買單。在實際操作中，風險補償機制也逐漸暴露出薄弱的一面。

    無錫市金融系統有一個統計，在今年投資放大，信貸資金增加的情況下，中小企業貸款的增長幅度明顯低于大企業貸款。今年第一季度，無錫市大企業新增貸款172億元，增長了19.6%，而中小企業貸款增加135億元，僅比去年同期增長9.4%，低于大企業貸款增幅10.2百分點。

    無錫市金融工作辦公室副主任侯海峰：“我們認為在這個適度寬松的貨幣下面，那么中小企業貸款融資難的問題，還沒有能夠明顯的改善和解決，那么銀行的最理想的信貸投放，還是這個基礎設施，政府性的項目，但是對于企業新上項目，目前貸款比較少。”

    在銀監會無錫監管分局我們了解到，無錫市今年第一季度新增貸款850億元，遠遠超過了2008年全年的660億元。然而在這850億新增貸款中，基礎設施貸款占到了30.8%，而工業貸款和商貿服務業貸款僅僅占19%，其中中小企業的貸款比例更低。

    侯海峰：“那么這里面有幾個方面的原因，第一個就是說從銀行的角度來講，經濟危機影響尚未見底，那么對于這個經濟前景，并不樂觀，那么銀行更加審慎，那么從資金的供給方面，相對會少一點；那么第二個，從企業來講，它的資金需求，可能也會下降。”

    而銀監會福建監管局副局長黃邦鋒告訴我們，目前政府出臺的小企業貸款風險補償標準相對小企業貸款的風險來說，還是太低。對那些有大項目、大企業的國有大銀行來說，吸引力并不大。

    中國銀監會福建銀監局副局長黃邦鋒：“到去年末為止，福建省小企業貸款的不良貸款率，是6.71%，那么我們整個銀行業，平均的水平是百分之二點一幾，那么也就是小企業貸款，就是風險度是正常的平均水平的三倍多，那么風險補償金，只是給0.8個百分點，千分之八，換算過來，0.8個百分點，只解決這個一小部分。”

    記者了解到，在有些地方小企業的不良貸款率達到了20%左右，那么0.8%的風險補償對于銀行的損失來說，簡直就是杯水車薪。今年初，財政部對商業銀行的中小企業不良貸款的核銷方面，適當放寬了政策。不過在黃邦鋒看來，這些政策還遠遠不夠。

    黃邦鋒：“我想如果稅收方面如果能出臺一些政策，比如說對銀行業，辦理中小企業貸款，這個在稅收方面能給予更多的這種優惠，那這樣子可能就會更加直接一點，更加調動銀行業，這個放貸的積極性。”

    在中國銀監會銀行監督一部主任楊家才看來，目前各地出臺的利益補償機制和風險補償基金政策，僅僅是解決中小企業融資難的一種辦法，并不能從根本上解決。

    中國銀監會銀行監督一部主任楊家才：“你凡是給中小企業貸款的，那么我就根據你的貸款量，給你貼息，減少你的稅收，減少你的營業稅，減少你的所得稅，給你的話，幫助企業貼息，再就是你的，如果說你貸款形成損失的，我政府給你補起來也就是補償，風險補償基金，我把它補起來，就是使大企業的貸款和中小企業的貸款，它的叫做比較收益率是基本平衡的，那么只有達到這一個平臺上的時候，才可能的話有一個徹底的解決。”

    楊家才認為中小企業融資難是一個世界性的普遍難題，他形象的把小企業貸款難比喻為社會中的弱勢群體。

    楊家才：“雖然號召大家不要歧視這些弱勢群體，我從道德規范的角度來講我會不歧視它，但是要使它達到給這個，給這個健康群體或者說給這個強健的群體一樣的待遇時候，這需要什么，需要政府扶持，需要政府扶持。”

    半小時觀察：融資難痼疾 需要整體解決思路

    中華工商時報的一篇評論說，中小企業融資難暴露出了我們在經濟整體結構、金融市場結構以及資金供求結構等方面的重重矛盾，正因為它集中了諸多難點，所以這個問題多年來難以根治。

    那么如何突破中小企業融資瓶頸，使中小企業不斷保持生機和活力呢？這就要求我們的政策著眼點不能僅僅局限在某些具體的利益環節上，頭痛醫頭腳痛醫腳。就像節目中報道的風險補償機制，盡管它可以在一定程度上緩解銀行與中小企業之間的利益沖突，但如果脫離了金融體制整體改革的配套，它所起的作用很難持續。

    現在，我們越來越多地認識到，徹底解決中小企業融資難，必須在政府大力支持下，建立一個服務完善、監管到位、而且利益多元化的中小企業融資服務體系。這一體系不光具有完善的中小企業融資擔保體系、風險補償機制和稅收優惠政策，還應當在設立專門的中小企業銀行、制定中小企業信用評級標準、規范管理拓寬民間融資渠道以及發展中小企業直接融資等方面作出全方位的規劃，才能找出適合中小企業的融資途徑。

    當下我們的宏觀調控目標中，包含了一個重要的內容就是調結構，而我們需要調整的結構里，除了實體經濟，也包含金融體制。從這點來說，我們力圖破解中小企業融資難題，也正是在破解中國經濟的結構難題。